Liquidity Fund Tax Calculation Method

LIQUIDITY_FUND_TAX_METHOD_DE.md

Methode zur Steuerberechnung für den Liquiditätsfonds

Dieses Dokument erklärt, wie das bei E-Trade im Morgan Stanley US Dollar Treasury Liquidity Fund gehaltene Guthaben in Österreich besteuert wird und wie es in der Beilage E 1kv zu erklären ist.

§0. TL;DR

Wenn du bei E-Trade Guthaben hältst, handelt es sich um einen Geldmarktfonds ohne steuerliche Meldung (Nichtmeldefonds), den du in deiner Steuererklärung angeben musst. Zwei Beträge kommen in die E 1kv, beide werden mit 27,5% besteuert:

1) KZ 898 — Ausschüttungen. Gehe zu E-Trade > Stock Plan > Holdings > Cash > lade die Excel-Datei herunter. Addiere alle Dividenden, die in diesem Steuerjahr ausbezahlt wurden. Rechne jede Zeile zum EZB-Referenzkurs des jeweiligen Zahlungsdatums in EUR um. Trage die Summe in 📝 KZ 898 ein.

2) KZ 937 — Ausschüttungsgleiche Erträge. Gehe zu E-Trade > Documents > Statements > öffne das Single Account Statement vom 31.12. > Asset Allocation > Cash > Market Value. Rechne zum EZB-Referenzkurs vom 31. Dezember in EUR um und nimm 10% dieses Betrags. Trage das Ergebnis in 📝 KZ 937 ein.

💡 Tipp: Wenn dein Guthaben am 31.12. $0 beträgt, ist auch KZ 937 = €0.

EZB-Kurse: https://www.oenb.at/isawebstat/stabfrage/createReport?lang=EN&report=2.14.9

Das war's.

§1. Überblick

Das Guthaben auf deinem E-Trade-Stock-Plan-Konto (z.B. Restbeträge aus Sell-to-Cover, realisierte Gewinne) ist keine Bankeinlage, sondern ein Geldmarktfonds:

• Fonds: Morgan Stanley US Dollar Treasury Liquidity Fund
• Domizil: Cayman Islands (KY)
• ISINs: KYG9T45R1260 ("Advisory"), KYG9T45R1344 ("WM")

Steuerlich handelt es sich in Österreich um einen ausländischen Kapitalanlagefonds im Sinne des § 188 Abs. 1 Z 3. Es gelten daher die Besteuerungsregeln des § 186 InvFG 2011.

Da der Fonds keinen steuerlichen Vertreter in Österreich hat und keine steuerlichen Daten an die OeKB (Meldestelle) übermittelt, ist er ein Nichtmeldefonds und unterliegt der Pauschalbesteuerung seiner pauschal ermittelten Erträge; für einen allgemeinen Überblick über das Konzept kannst du auch den Leitfaden von Broker-Test lesen.

§2. Die zwei steuerpflichtigen Komponenten

Das Halten eines Nichtmeldefonds auf einem ausländischen Depot führt jedes Jahr zu zwei getrennten steuerpflichtigen Posten. Beide werden zum besonderen Steuersatz von 27,5% (§ 27a Abs. 1 Z 2 EStG) über deine Steuererklärung (Einkommensteuererklärung, Beilage E 1kv) besteuert:

Komponente	Was es ist	Rechtsgrundlage	E 1kv
Ausschüttungen	Die monatlichen Dividendenzahlungen	§ 186 Abs. 1 InvFG; InvFR 2018 Rz 210	📝 KZ 898
Ausschüttungsgleiche Erträge (AgE)	10% des Fondswerts zum 31.12.	§ 186 Abs. 2 Z 3 InvFG; InvFR 2018 Rz 211–212	📝 KZ 937

Hinweis: Die AgE werden nicht um die bereits erhaltenen Ausschüttungen gekürzt. Beide werden in voller Höhe nebeneinander besteuert (InvFR 2018 Rz 204). Die Übersteuerung wird später über den Anschaffungskosten-Mechanismus korrigiert (siehe Regel C).

§3. Die drei Kernregeln

Regel A: Ausschüttungen werden beim Zufluss besteuert (Zuflussprinzip)

Jede Dividende des Fonds ist in voller Höhe in dem Jahr steuerpflichtig, in dem sie deinem Konto gutgeschrieben wird (§ 19 EStG).

• Die Dezember-Ausschüttung wird typischerweise am ersten Geschäftstag im Jänner ausbezahlt; sie gehört zum neuen Steuerjahr.
• Ob in der CSV-Zeile "DIV PAYMENT" oder nur "TREASURY LIQUIDITY FUND" steht, macht keinen Unterschied; alle Gutschriften des Fonds zählen.

Regel B: Ausschüttungsgleiche Erträge (AgE) werden zum 31. Dezember besteuert

Bei einem Nichtmeldefonds werden die ausschüttungsgleichen Erträge gemäß § 186 Abs. 2 Z 3 InvFG 2011 pauschal geschätzt als:

AgE = max( 90% × (letzter Rücknahmepreis des Jahres − erster Rücknahmepreis des Jahres),
           10% × Rücknahmepreis zum 31.12. )

... pro Anteil, multipliziert mit der Anzahl der am 31.12. gehaltenen Anteile.

Die AgE gelten als am 31. Dezember zugeflossen (§ 186 Abs. 2 Z 3 InvFG) und werden daher zum Wechselkurs dieses Tages in EUR umgerechnet.

Eine anteilige Berücksichtigung für eine unterjährige Haltedauer gibt es nicht (InvFR 2018 Rz 208).

• Wenn du am 31.12. Fondsanteile hältst, kommt der volle 10%-Pauschalbetrag zur Anwendung — auch wenn das Geld erst im Dezember eingegangen ist.
• Ist dein Guthaben am 31.12. null, fallen für dieses Jahr keine pauschalen AgE an. Es werden nur die im Laufe des Jahres erhaltenen Ausschüttungen besteuert.

Regel C: AgE erhöhen deine Anschaffungskosten (Vermeidung der Doppelbesteuerung)

Versteuerte AgE werden den Anschaffungskosten deiner Fondsanteile hinzugerechnet (§ 186 Abs. 3 InvFG). Das Abheben von Guthaben bei E-Trade ist technisch gesehen eine Rückgabe (Veräußerung) von Fondsanteilen:

• Die Anschaffungskosten pro Anteil steigen mit der Akkumulation der AgE über $1,00, während der Rücknahmepreis bei $1,00 bleibt.
• Eine Abhebung realisiert daher typischerweise einen Verlust, der abzugsfähig ist (📝 KZ 892, "Verluste ohne KESt-Abzug") und mit deinen Aktiengewinnen desselben Jahres verrechnet werden kann (§ 27 Abs. 8 EStG).
• So wird der bewusst überhöhte 10%-Pauschalbetrag im Laufe der Zeit wieder "zurückgegeben" — aber nur, wenn du die Anschaffungskosten tatsächlich fortführst und die Veräußerungsverluste erklärst. Lässt du das aus, sind die 10% pro Jahr schlicht verloren.

In der Praxis: Angesichts der geringen Beträge verzichten viele bewusst auf Regel C und nehmen die Übersteuerung in Kauf. Das ist konservativ (es wird nie zu wenig versteuert), aber es bleibt eine Entscheidung.

§4. Währungsumrechnung

Alle Beträge sind mit dem EZB-Referenzkurs des Zuflusstags in EUR umzurechnen. Dies ist für Ausschüttungen und ausschüttungsgleiche Erträge ausdrücklich vorgeschrieben (EStR 2000 Rz 6201c):

1. Ausschüttungen: EZB-Referenzkurs des Zahlungs-(Gutschrifts-)datums.
2. Pauschale AgE: EZB-Referenzkurs vom 31.12.

Datenquelle: https://www.oenb.at/isawebstat/stabfrage/createReport?lang=EN&report=2.14.9

Teile die USD-Beträge durch den Kurs. Für Tage ohne Kurs (Wochenenden) nimm den letzten verfügbaren Kurs vor diesem Datum.

§5. Schritt-für-Schritt-Anleitung

Schritt 1: Cash-Transaktionen exportieren

E-Trade > Stock Plan > Holdings > unten Cash aufklappen > Excel-Datei herunterladen.

Schritt 2: Ausschüttungen je Steuerjahr summieren

Gruppiere alle Gutschriften nach dem Jahr des Zahlungsdatums, rechne jede Zeile mit ihrem tagesaktuellen EZB-Kurs um und trage die Summe in 📝 KZ 898 (E 1kv) ein.

Schritt 3: Fondswert zum Jahresende ermitteln

E-Trade > Documents > Statements > Zeitraum: das Steuerjahr > öffne das auf den 31.12. datierte Single Account Statement > Asset Allocation > Cash > Market Value.

Rechne mit dem EZB-Kurs vom 31.12. (oder dem letzten verfügbaren) um, nimm 10% und trage das in 📝 KZ 937 (E 1kv) ein.

Beträgt das Guthaben am 31.12. $0,00, ist der Eintrag in 📝 KZ 937 für diesen Fonds €0 (Regel B).

Schritt 4 (optional, aber mühsam): Rückgaben nachverfolgen

Führe für die Fondsanteile einen gleitenden Durchschnittspreis in EUR (Anschaffungen = Gutschriften + wiederveranlagte Ausschüttungen + AgE; Rückgaben = Abhebungen). Erkläre realisierte Verluste in 📝 KZ 892 / Gewinne in 📝 KZ 994. Das ist dieselbe Logik wie bei den Aktien; die Anteile sind eben jeweils $1,00 wert.

§6. Praktisches Beispiel (Steuerjahr 2025)

Ausschüttungen

Zahlungsdaten aus der CSV, die in 2025 fallen:

Zufluss-Datum	USD	EZB-Kurs (USD pro EUR)	EUR
2025-01-02	$1,62	1,0321	€1,5696
2025-02-03	$1,31	1,0274	€1,2750
...	...	...	...
2025-12-01	$2,16	1,1646	€1,8547
Summe 2025	$22,69		€20,94

📝 KZ 898: 20,94

Ausschüttungsgleiche Erträge (AgE)

Position	Wert
Guthaben lt. Statement 31.12.2025	$1.250,00
EZB-Kurs 31.12.2025	1,1750
Fondswert in EUR	€1.063,83
AgE = 10%	€106,38

Die Alternative mit 90% der Preisänderung ergibt $0,00, weil der Nettoinventarwert (NAV) stabil bei $1,00 liegt; daher kommt das 10%-Minimum zur Anwendung.

📝 KZ 937: 106,38

Steuerübersicht 2025

Kennzahl	Betrag
📝 KZ 898	€20,94
📝 KZ 937	€106,38
Steuerpflichtige Fondserträge	€127,32
Fällige Steuer (27,5%)	€35,01

Wie erwartet stellt der 10%-Pauschalbetrag die tatsächlichen Ausschüttungen in den Schatten. Das ist der Preis dafür, dass der Fonds ein Nichtmeldefonds ist.

§7. E 1kv – Spickzettel

Kennzahl	Abschnitt	Was einzutragen ist
📝 898	1.3.4 Investmentfonds > Ausschüttungen 27,5% (ohne KESt-Abzug)	Summe aller Fondsausschüttungen des Jahres, in EUR
📝 937	1.3.4 Investmentfonds > Ausschüttungsgleiche Erträge 27,5% (ohne KESt-Abzug)	10% des Fondswerts zum 31.12., in EUR
📝 994/892	1.3.2 Realisierte Wertsteigerungen > Überschüsse / Verluste (ohne KESt-Abzug)	(optional) Gewinne/Verluste aus Rückgaben von Fondsanteilen, falls du Regel C umsetzt

§8. Weitere Hinweise

1. Selbstnachweis: Statt des 10%-Pauschalbetrags erlaubt § 186 Abs. 2 Z 3 letzter Satz InvFG, dem Finanzamt die tatsächlichen ausschüttungsgleichen Erträge nachzuweisen (InvFR 2018 Rz 214 ff). Bei einem voll ausschüttenden Treasury-Fonds liegen die tatsächlich thesaurierten Erträge nahe null, sodass ein erfolgreicher Selbstnachweis 📝 KZ 937 nahezu auf null reduzieren würde. In der Praxis erfordert das nach österreichischen Vorschriften aufbereitete Fonds-Rechnungslegungsdaten, was sich bei diesen Beträgen selten lohnt — es ist aber der gesetzlich vorgesehene Ausweg.

2. Keine anrechenbare US-Quellensteuer: Die Ausschüttungen des Fonds kommen normalerweise ohne US-Quellensteuerabzug an (Treasury-Zinsen, Offshore-Fonds). Sollte dein Statement jemals eine ausländische Quellensteuer ausweisen, käme der anrechenbare Betrag in 📝 KZ 998.

3. €22-Freigrenze: Kapitaleinkünfte müssen nur erklärt werden, wenn sie insgesamt €22 pro Jahr übersteigen; die Grenze gilt jedoch für alle Kapitaleinkünfte zusammen (inklusive der Aktiengewinne), sodass sie die Fondserträge praktisch nie freistellt.

4. Belege aufbewahren: Bewahre die CSV, das Statement vom 31.12. und die EZB-Kursdaten mindestens 7 Jahre auf (§ 132 BAO).

5. Rundung: Rechne intern mit 4 Nachkommastellen und runde für das Formular auf Cent (konsistent mit der Aktien-Engine).

§9. Gesetzliche Verweise

• § 186 InvFG 2011 — Besteuerung der Fondserträge; Abs. 2 Z 3: pauschale Schätzung für Nichtmeldefonds; Abs. 3: Anpassung der Anschaffungskosten
• § 188 InvFG 2011 — Anwendung auf ausländische Fonds (Auffangtatbestand für niedrig/nicht besteuerte Offshore-Vehikel)
• § 27a Abs. 1 Z 2 EStG 1988 — besonderer Steuersatz von 27,5%
• § 19 EStG 1988 — Zuflussprinzip
• InvFR 2018 (BMF) Rz 203–213 — Nichtmeldefonds auf ausländischem Depot, inkl. Zuordnung 📝 KZ 898/937
• EStR 2000 Rz 6201c — EZB-Referenzkurs zum Zuflusstag für Ausschüttungen und ausschüttungsgleiche Erträge

§10. Haftungsausschluss

Dieses Dokument erklärt die Methodik, die ich persönlich verwende. Verwendung auf eigenes Risiko. Es ist kein Ersatz für professionelle Steuerberatung. Steuergesetze ändern sich, und die individuellen Umstände sind unterschiedlich. Konsultiere für deine konkrete Situation immer einen qualifizierten österreichischen Steuerberater. Der/die Autor(en) übernehmen keine Haftung für finanzielle Verluste, Strafen oder sonstige Schäden, die aus der Nutzung dieser Informationen entstehen.

LIQUIDITY_FUND_TAX_METHOD_EN.md

Liquidity Fund Tax Calculation Method

This document explains how cash held at E-Trade in the Morgan Stanley US Dollar Treasury Liquidity Fund is taxed in Austria, and how to declare it in the E 1kv.

§0. TL;DR

If you hold cash in E-Trade, it's a non-reporting money market fund (Geldmarktfond; Nichtmeldefond) and you have to declare it on your tax return. Two numbers go on the E 1kv, both taxed at 27,5%:

1) KZ 898 — Ausschüttungen. Visit E-Trade > Stock Plan > Holdings > Cash > download the Excel. Add up every fund credit paid in that tax year. Convert each line to EUR at the ECB rate of its payment date. Enter the sum in 📝 KZ 898.

2) KZ 937 — Ausschüttungsgleiche Erträge. Visit E-Trade > Documents > Statements > get the 12/31 Single Account Statement > Asset Allocation > Cash > Market Value. Convert to EUR at the ECB rate for 31 December, take 10% of that amount. Enter the result in 📝 KZ 937.

💡 Tip: If your cash balance is $0 on 31 Dec, KZ 937 is also €0.

ECB rates: https://www.oenb.at/isawebstat/stabfrage/createReport?lang=EN&report=2.14.9

That's it.

§1. Overview

Cash sitting in your E-Trade Stock Plan account (e.g. residual amounts from sell-to-cover, realized gains) is not a bank deposit but a Geldmarktfond (money market fund):

• Fund: Morgan Stanley US Dollar Treasury Liquidity Fund
• Domicile: Cayman Islands (KY)
• ISINs: KYG9T45R1260 ("Advisory"), KYG9T45R1344 ("WM")

For Austrian tax purposes this is an ausländischer Kapitalanlagefonds (foreign investment fund) under § 188 Abs. 1 Z 3. The taxation rules of § 186 InvFG 2011 therefore apply.

Because the fund has no Austrian tax representative and does not report tax data to the OeKB (Meldestelle), it is a Nichtmeldefonds (non-reporting fund) and is subject to Pauschalbesteuerung (lump-sum taxation) of its deemed income; you may also want to read the guide from Broker-Test for a general overview of the concept.

§2. The Two Taxable Components

Holding a Nichtmeldefonds on a foreign depot produces two separate taxable items each year. Both are taxed at the special rate of 27,5% (§ 27a Abs. 1 Z 2 EStG) via your tax return (Einkommenssteuererklärung, Beilage E 1kv):

Component	What it is	Legal basis	E 1kv
Ausschüttungen (Distributions)	The monthly dividend payments	§ 186 Abs. 1 InvFG; InvFR 2018 Rz 210	📝 KZ 898
Ausschüttungsgleiche Erträge (AgE; deemed income)	10% of the fund's value on 31.12.	§ 186 Abs. 2 Z 3 InvFG; InvFR 2018 Rz 211–212	📝 KZ 937

Note: the AgE is not reduced by the dividends you already received. Both are taxed in full, side by side (InvFR 2018 Rz 204). The over-taxation is corrected later through the cost basis mechanism (see Rule C).

§3. The Three Core Rules

Rule A: Ausschüttungen (Distributions) Are Taxed at Inflow (Zuflussprinzip)

Every cash dividend from the fund is fully taxable in the year it is credited to your account (§ 19 EStG).

• The dividend for December is typically paid on the first business day of January; it belongs to the new tax year.
• Whether the CSV line says "DIV PAYMENT" or just "TREASURY LIQUIDITY FUND" makes no difference; all credits from the fund count.

Rule B: Ausschüttungsgleiche Erträge (AgE; Deemed Income) Are Taxed on 31 December

For a Nichtmeldefonds, the ausschüttungsgleiche Erträge (deemed distributed income) are estimated per § 186 Abs. 2 Z 3 InvFG 2011 as:

AgE = max( 90% × (last redemption price of the year − first redemption price of the year),
           10% × redemption price on 31.12. )

... per unit, multiplied by the units you hold on 31.12.

The AgE is deemed to flow to you on 31 December (§ 186 Abs. 2 Z 3 InvFG), so it is converted to EUR at the exchange rate of that date.

There is no consideration for partial-year holdings (InvFR 2018 Rz 208).

• If you hold fund units on 31.12., the full 10% lump sum applies; even if the cash only arrived in December.
• If your cash balance is zero on 31.12., no lump-sum AgE arises for that year. Only the distributions received during the year are taxed.

Rule C: AgE Increases Your Cost Basis (Anti-Double-Taxation)

Taxed AgE are added to the Anschaffungskosten (acquisition cost) of your fund units (§ 186 Abs. 3 InvFG). Withdrawing cash from E-Trade is technically a redemption (sale) of fund units:

• Cost basis per unit drifts above $1,00 as AgE accumulate, while the redemption price stays at $1,00.
• A withdrawal therefore typically realizes a loss, which is deductible (📝 KZ 892, "Verluste ohne KESt-Abzug") and offsets your stock gains in the same year (§ 27 Abs. 8 EStG).
• This is how the deliberately over-stated 10% lump sum is "given back" over time — but only if you actually track the basis and declare the disposal losses. If you skip this, the 10% per year is simply lost.

In practice: Given the small amounts involved, many people consciously skip Rule C and accept the over-taxation. That is conservative (never under-taxes), but it is a choice.

§4. Currency Conversion

All amounts must be converted to EUR using the ECB reference rate of the inflow date. This is explicitly required for dividends and ausschüttungsgleiche Erträge (EStR 2000 Rz 6201c):

1. Distributions: ECB reference rate of the payment (credit) date.
2. Lump-sum AgE: ECB reference rate of 31.12..

Data source: https://www.oenb.at/isawebstat/stabfrage/createReport?lang=EN&report=2.14.9

Divide USD amounts by the rate. For dates without a rate (weekends), take the last available rate before that date.

§5. Step-by-Step Process

Step 1: Export the Cash Transactions

E-Trade > Stock Plan > Holdings > expand Cash at the bottom > download the Excel file.

Step 2: Sum the Distributions per Tax Year

Group all credits by the year of the payment date, convert each line at its daily ECB rate, enter the sum in 📝 KZ 898 (E1 kv).

Step 3: Determine the Year-End Fund Value

E-Trade > Documents > Statements > Timeframe: the tax year > open the Single Account Statement dated 12/31 > Asset Allocation > Cash > Market Value.

Convert at the ECB rate of 31.12. (or last available), take 10%, enter that in 📝 KZ 937 (E1 kv).

If the cash balance on 31.12. is $0,00 the 📝 KZ 937 entry is €0 for this fund (Rule B).

Step 4 (Optional but Tedious): Track Redemptions

Maintain a moving-average EUR cost basis for the fund units (acquisitions = cash inflows + reinvested distributions + AgE; redemptions = withdrawals). Declare realized losses in 📝 KZ 892 / gains in 📝 KZ 994. This is the same engine logic as for the stocks; units just happen to be worth $1,00.

§6. Practical Example (Tax Year 2025)

Ausschüttungen (Distributions)

Payment dates from the CSV that fall in 2025:

Zufluss date	USD	ECB rate (USD per EUR)	EUR
2025-01-02	$1,62	1,0321	€1,5696
2025-02-03	$1,31	1,0274	€1,2750
...	...	...	...
2025-12-01	$2,16	1,1646	€1,8547
Total 2025	$22,69		€20,94

📝 KZ 898: 20,94

Ausschüttungsgleiche Erträge (AgE; Deemed Income)

Item	Value
Cash per 12/31/2025 statement	$1.250,00
ECB rate 31.12.2025	1,1750
Fund value in EUR	€1.063,83
AgE = 10%	€106,38

The 90%-of-price-change alternative is $0,00 because the net asset value (NAV) is stable at $1,00, so the 10% minimum applies.

📝 KZ 937: 106,38

Tax Summary 2025

Metric	Amount
📝 KZ 898	€20,94
📝 KZ 937	€106,38
Taxable fund income	€127,32
KESt due (27,5%)	€35,01

As expected, the 10% lump sum dwarfs the actual dividends. This is the price of the fund being a Nichtmeldefonds.

§7. E 1kv Cheat Sheet

Kennzahl	Section	What goes in
📝 898	1.3.4 Investmentfonds > Ausschüttungen 27,5% (ohne KESt-Abzug)	Sum of all fund distributions of the year, in EUR
📝 937	1.3.4 Investmentfonds > Ausschüttungsgleiche Erträge 27,5% (ohne KESt-Abzug)	10% of the 31.12. fund value, in EUR
📝 994/892	1.3.2 Realisierte Wertsteigerungen > Überschüsse / Verluste (ohne KESt-Abzug)	(optional) Gains/losses from fund-unit redemptions, if you implement Rule C

§8. Further Notes

1. Selbstnachweis: Instead of the 10% lump sum, § 186 Abs. 2 Z 3 last sentence InvFG allows you to prove the actual ausschüttungsgleiche Erträge to the tax office (InvFR 2018 Rz 214 ff). For a fully distributing treasury fund the actual retained income is near zero, so a successful Selbstnachweis would almost eliminate 📝 KZ 937. In practice this requires fund accounting data restated under Austrian rules, which is rarely worth it for these amounts, but it is the legally provided escape hatch.

2. No US withholding tax to credit: The fund's distributions normally arrive without US withholding (treasury interest, offshore fund). If your statement ever shows foreign withholding tax (ausländische Quellensteuer), the creditable amount would go to 📝 KZ 998.

3. €22 Freigrenze: Capital income only has to be declared if it exceeds €22 in total per year; but the threshold applies to all your capital income combined (including the stock gains), so it will practically never exempt the fund income.

4. Keep the evidence: Store the CSV, the 12/31 statement, and the ECB rate data for at least 7 years (§ 132 BAO).

5. Rounding: Use 4 decimal places internally, round to cents for the form (consistent with the stock engine).

§9. Legal References

• § 186 InvFG 2011 — taxation of fund income; Abs. 2 Z 3: lump-sum estimation for non-reporting funds; Abs. 3: cost basis adjustment
• § 188 InvFG 2011 — application to foreign funds (catch-all for low/zero-taxed offshore vehicles)
• § 27a Abs. 1 Z 2 EStG 1988 — special 27,5% tax rate
• § 19 EStG 1988 — Zuflussprinzip
• InvFR 2018 (BMF) Rz 203–213 — Nichtmeldefonds on a foreign depot, incl. 📝 KZ 898/937 mapping
• EStR 2000 Rz 6201c — ECB reference rate at the inflow date for dividends and ausschüttungsgleiche Erträge

§10. Disclaimer

This document explains the methodology that I personally use. Use at your own risk. This is not a substitute for professional tax advice. Tax laws change, and individual circumstances vary. Always consult a qualified Austrian tax advisor (Steuerberater) for your specific situation. The author(s) assume no liability for any financial losses, penalties, or other damages arising from the use of this information.